لقد قبلت هيئة تنظيم الصناعة المالية FINRA التنظيمية في الولايات المتحدة اليوم عرض التسوية الذي قدمته شركة CF Secured التي تعمل على تمويل عملاء الوساطة التجارية الرئيسية والذي يوضح موافقتها على دفع غرامة مالية قدرها 125.000$، وذلك نتيجة فشلها خلال الفترة الممتدة من أبريل 2018 وحتى يناير 2019 في حساب احتياطي العملاء المطلوب بدقة ثلاث مرات الأمر الذي أدى إلى ظهور تسع حالات تقصير تتراوح الخسارة الناتجة عنها ما بين 4$-29.8$ مليون أي بإجمالي يبلغ حوالي 126$ مليون، وبالتالي احتفاظها بدفاتر حسابات وسجلات غير دقيقة (خاطئة) وتقديمها ملفات وتقارير FOCUS غير دقيقة. 

حيث تتطلب صيغة الاحتياطي قيام الشركة بحساب أي مبالغ تدين بها إلى العملاء تسمى "الائتمانات" ومقارنتها بأي مبالغ يدين بها العملاء إلى الشركة تسمى "الديون"، فإذا تجاوزت قيمة الائتمانات الديون ينبغي على الشركة عندها إيداع الفرق في حساب الاحتياطي الخاص بالعملاء، وعليه يحدث خلل كبير عندما تفشل الشركة في إتمام هذه الحسابات بدقة. وهذا ما حدث بالفعل، حيث فشلت الشركة خلال الفترة الممتدة من أبريل 2018 وحتى يناير 2019 في إجراء ودائع كافية في حسابات الاحتياطي الخاصة بعملائها ما أدى إلى حدوث تسع حالات تقصير بقيمة 126$ مليون. 


اقراء هذ الخبر |هيئة FINRA تمنع الممثل السابق لشركة Merrill Lynch من التحويل


فقد نتجت ست حالات تقصير منها بقيمة 64.5$ مليون عن التسعير غير الدقيق من مصدر تسعير خارجي للأوراق المالية المحمية من التضخم TIPS والتي يتم استخدامها كضمانات في حسابات الهامش الخاصة بعملاء الشركة تقل قيمتها عن القيمة الحقيقية لها بسبب سوء تسعير TIPS، وبالتالي تم تقليل الائتمان الذي نطبقه الشركة عند حساب الاحتياطي اللازم. 

وحالتين تقصير في أبريل من عام 2018 أحدهما بقيمة 17.7$ مليون والآخر بقيمة 15.9$ مليون بسبب السحب على المكشوف في حساب مصرفي أجنبي كانت الشركة قد استبعدته بالخطأ نتيجة حساب الاحتياطي بشكل غير دقيق أيضاً. أما حالة التقصير الأخيرة فكانت بقيمة 29.8$ مليون في أكتوبر عام 2018 نتيجة إيداع الشركة للأوراق المالية غير المؤهلة للاستخدام كضمان في حساب الاحتياطي الخاص بها بشكل غير مقصود. 

وبناءً عليه، تكون شركة CF Secured قد فشلت في حساب احتياطي العملاء اللازم خلال الفترة ما بين أبريل 2018 ويناير 2019 وبالتالي احتفظت بدفاتر حسابات وسجلات مالية غير دقيقة وهذا انتهاك لقانون الصرف المادة 17(أ) وقاعدة قانون الصرف 17(أ)-3 وقانونيّ هيئة FINRA التنظيمية رقم 4511 و 2010. 


اقراء هذ الخبر | FINRA تفرض غرامة مالية على شركة Growth Capital Services


وكما ذكرنا سابقاً، أدى ذلك إلى تقديم الشركة تقارير FOCUS غير دقيقة للأشهر المنتهية يوم 31 أكتوبر 2018 و30 نوفمبر من نفس العام والتي تعكس التزام احتياطي العملاء للشركة بشكل غير دقيق، ويعتبر ذلك انتهاك لقانون الصرف المادة 17(أ) وقاعدة قانون الصرف 17(أ)-5(أ)(2) وقانون هيئة FINRA لعام 2010. 

كما فشلت شركة CF Secured خلال نفس الفترة في إنشاء وصيانة نظام إشرافي ذات إجراءات إشرافية مكتوبة مصممة لضمان امتثالها لقانون الصرف رقم 15c3-3 ومتطلبات احتياطي العملاء، حيث لم يكن لديها هذا النظام الإشرافي للتأكد من تسعير TIPS الصحيح وإلا سيتم الكشف عن أي أخطاء في التسعير لتفتح الشركة تحقيقاً في الأمر ومراجعة لأنشطتها التجارية. بالإضافة إلى ذلك، لم يكن لدى الشركة نظام إشرافي خاص بتحديد الأنظمة المصرفية المكشوفة والحصول عليها من أجل حساب الاحتياطي الخاص بالعملاء واستخدام الأوراق المالية المؤهلة كضمان لهذا الهدف. 

وبالتالي، اتخذت هذه الشركة بعض الإجراءات التصحيحية ابتداءاً من نوفمبر 2018 بهدف تحسين أنظمتها الإشرافية والإجراءات الإشرافية ذات العلاقة نتيجة حدوث مثل هذا التقصير مُتقبّلة اللوم ورفع الدعوى بشأن ذلك.